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什么是结构性期权 什么是股票的跌期权什么意思

举报 来源: 慢钱理财知识 2018-01-22 05:12 作者:某小编

1金融市场是需要人参与的,只有参与的人数足够多,才能增加其流动性。
2金融活动中的投资者就是一个催化剂,通过对商品和外汇期货和期权的预测,进行大量买卖活动,从而活跃了市场,增加了金融产品的流动性。
3所以说,政府是准许商品和外汇期货和期权的投机的。

国际金融题利用期权投机合同投机的例子

首先为什么投资额均为9400啊,买option的投入价不就是94么?是我理解有问题么,没听说买option也要 margin的啊。。

假设是最基本的call option(暂且说它是option吧),必须到maturity。 符号说明,S0是spot price,SK是strike price,S是三个月后price,C是期权的spot price,下面算

1。买100股票
(S-S0)*100就是赚/赔的钱
2。买20 call option
(S-SK-C)*20就是赚/赔的钱

S=SK的时候,就赔了买20个option的钱,S>99.7时2才开始赚钱,此时1已有盈利。但是1的投入是2的100倍啊。

所以还要看收益率,1是(S-S0)*100/9400,2是(S-SK-C)*20/94,两式相除可知,只要S>100,买期权的收益就大于买股票的。

如果股票涨到105,用1,收益率就是1100/9400=11.7%,用2,收益率就是5.3/4.7=112.8%。
可以很清楚的看出,正如概念所说,期权就是一种投入小损失有限回报率高的 金融工具。
(当然以上 期权价格是采用最简便的方法,实际市场中还有 利率等等各种因素)

金融工程如何利用期权投机

看涨当然是long call(即买入看涨期权),这样比买入股票的杠杆更高。以上述为例,买入股票的话可以买100股(4000/40), 买入期权的话可以买入2000股(4000/2),如果股价涨到50元,买股票可获得1000元利润,买 期权可获得6000元利润。但要注意,这2000股要在期权到期前达到47元(45+2)以上才会开始产生利润,若到期时股价在45元或以下就血本无归了

为什么期货投机和期权投机相比买的风险更大

如果你是期权的卖方的话,你的盈利是固定的,但是你的风险是无限的。如果你是期权买方的话,你的盈利是无限的,亏损是固定的。但是期货交易是不管你是空头还是多头你的盈利和亏损都是无限大的。从这个角度看期货的风险更大。

为什么说期权的投机性更大

   想像一下权证,可以用几元钱的成本就可以通过行权交易几十元的股票。期权本身也有这个功能。比之更刺激的投资者还可以买卖期权进行开平仓交易,赚取权利金的浮动差价。
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分析投资者在预期证券价格会上涨时如何利用期权交易获得利益


首先要明白期权是什么,期权就是一个权力,在未来某段时间内用固定的价格买入或卖出相应的标的的权利,而且期权有买方和卖方之分,买方在价格有利的情况下可以执行相应的权利,在价格不利的情况下可以放弃行使权力,而卖方不管如何都必须履行权利,不得违约,作为一般期权投机者最好是做买方,如果判断标的股价会上涨就买入看涨期权,可以是实值期权也可以是虚值期权,如果买入市值期权可以选择赚钱差价或行权按预定的价格买入标的证券,期权的交易方式有四种,买入看涨期权,卖出看涨期权,买入看跌期权,卖出看跌期权,当然作为买方在价格判断失误的时候损失的也只是权利金而已


什么是结构性期权

LME市场上存在这种结构性 期权,它实际上是一种期权组合,企业可以进行买卖。比如说,在同一个确定价格上,或者接近的价格上同时卖出看涨期权和看跌期权。在卖出的一瞬间是具有对冲关系的,风险不是很大,保证金收取比例也很低。但是随着价格的不断上涨,有卖出的看涨期权将有可能被执行,而卖出的看跌期权会被放弃。这样, 卖方只能收取买方的 权利金,如果权利金不足以弥补实际的价格上涨空间,这就可能发生巨额的亏损。随着价格上涨加速,这种风险将会成倍放大。这种结构性期权投机性极强,有对赌的成分。

关于看涨期权和看跌期权的小小问题急求高人

我理解你是问 期权投机策略。期权投机策略从策略的 头寸构建可分为单个期权、价差组合、混合期权三类。如果按适用市场可分为 多头市场(觉得会涨), 空头市场和震荡市三类。举例,如果判断市场将下跌,有几种情况:
1、预期市场大幅下跌。最适合买入看跌,或用期权合成 期货空头。后者比前者构建成本更低,但如果市场方向判断错误,即市场大幅上涨时,亏损的风险不可控。
2、预期市场小幅下跌。最适合熊市价差组合,用看涨期权和 看跌期权都可以进行构建。构建成本非常低。如果买入看跌期权,由于预期市场下跌幅度较小,可能无法达到损益平衡点而产生损失。
2、还有一种情况就是看不涨。简单地说,就是认为市场要下跌,但也没有十分大的把握会下跌。但可以肯定的是,涨的可能性更小。这时最适合卖出 看涨期权,后者可获得 权利金。

期货套期保值与期权套期保值的利弊分析

提纲: 期货和期权的定义
期货、期权从其标的物的方面分析 套期保值的利弊;
期货、 期权买卖双方 市场风险方面分析套期保值的利弊;
期货、期权买卖双方保证金方面分析套期保值的利弊。
从上所述,综合分析 期货期权在套期保值的利弊!
可以参考期货从业资格证书的《 期货市场教程》,里面对于期货期权两者之间的关系以及其在套保、投机及 套利方面的过程均有详细记录!

请问什么是股票的跌期权什么意思

国内暂时是ETF期权。举例如果股票股价20元,你看这股票要跌,可以买他的看跌期权比如期权价是4元,行权价格是18元。意思你可以将来股票股价跌到5元你也可以用18元卖出,有这权利。如果这个股票价格未了没跌,还是20元,那么你就不需要行权了,如果4元期权你买了1000那么这4000元就成了保险费打了水漂,如果你有股票20元那时候的头寸那么你规避了那个下跌的风险。如价格真跌下去了,期权价格也会变化的比如从4元会变成6元,也可以单纯投机期权来获取差价。如果20元你有股票没有卖掉,期权收益也能抵消股票价格下跌的损失。如果股票价格涨到30,你股票收益是赚的,而期权费用就打了水漂,你还是划算的。这里是简单说了期权一方面作用,还有套利策略什么的,可以找资料自己研究。

什么是结构性期权 什么是股票的跌期权什么意思

创业不易,需您鼓励!

 


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